行情回顾:
2022年7月,国内钢坯价格先抑后扬,整体价格水平宽幅下移。以唐山为例,截止7月29日唐山迁安主导钢厂普碳方坯含税出厂价格执行3630元,较上月同期降410元;月均价3680元(含税),较6月4240元均价下行560元,全月价格最低至3400元,最高4000元。
据兰格钢铁网数据监测:7月Q235普碳方坯南北价差(江阴市场价格-唐山市场价格)在90-160元区间震荡,均值为110元左右。国内部分长流程钢厂主动检修减产,市场供需矛盾较前期缓解。
7月末美联储加息落地,相关利空因素暂时出尽,黑色系顺势震荡上扬,带动现货价格跟涨;整体上现货价格涨幅不及期货,资源主要在贸易商间流转。国内出台多项房地产相关扶持政策,市场心态逐步趋稳,但目前仍处于季节性需求淡季,导致整体钢材需求恢复得较为缓慢。轧钢企业生产积极性一般,不定期停产消库,开工率处一般水平。国内钢坯市场维持供需两弱格局。
图1 唐山迁安主导钢厂钢坯出厂价格走势图
唐山地区高炉开工率小幅下行
据兰格钢铁网调研数据显示:截至7月28日,唐山区域高炉产能利用率70.21%,环比上月下跌8.68个百分点;铁水日均产量较上月减少约1.7万吨。
图2唐山高炉开工率与铁水产量走势图
唐山市场钢坯投放量与上月基本持平
7月,唐山钢坯日均外卖量(含外省流入资源)约在3.88万吨水平,与上月同期基本持平;唐山钢坯日均需求量约在4.06万吨,与上月日均4.19万吨需求量相比,终端需求呈现趋弱走势,符合传统淡季实际。
图3唐山钢坯外卖量示意图
唐山钢坯库存小幅增加
截至7月29日,唐山丰润三家仓库钢坯库存总量约95.15万吨,库存总量较上月同期增5.64万吨,库存持续盘踞高位,适逢传统淡季,预计短期明显降库的概率不大。
图4唐山丰润主流仓库钢坯库示意图
钢厂成本线下移
据兰格钢铁网调研数据显示:截至7月27日,唐山地区样本长流程钢厂,钢坯含税成本累计均值为3812元,较上月同期降568元,样本钢厂中部分即期利润转正。
图5 唐山长流程钢厂钢坯(累计)成本—利润示意图
调坯厂开工率水平较上月同期回升
7月唐山调坯型钢厂日均出货量在3.33万吨左右,与上月的日均2.8万吨水平相比,明显改善;调坯型钢厂7月开工率整体在48.9%,较上月的44%略有回升。
图6 唐山型钢开工率及日产量走势图
全国范围内样本钢厂高炉开工率小幅下降
据兰格钢铁网调研数据显示:2022年7月28日兰格钢铁网发布(第333期)全国主要钢铁企业高炉开工率数据:全国201家生产企业中有76家钢厂共计116座高炉停产,停产高炉容积为127497立方米,按容积计算主要钢铁企业高炉开工率为75.33%,与上月同期79.8%相比,开工率下降了4.47个百分点。
图7 全国201家主要钢铁企业高炉开工率
八月份国内钢坯市场走势预测
整体来看,7月份国内钢坯市场,政策因素仍是提振市场的主导原因,传统淡季过后,后期市场需求能否有效恢复,仍需时间检验。
整个7月,钢坯现货价格伴随期货波动,整体先抑后扬,7月最后一周轧材厂出货明显好转提振市场情绪。与此同时,钢坯累库状况没有改善,轧钢厂成品材厂库量与上月同期基本持平,符合淡季实际。
原料方面,7月焦炭第五轮提降落地,我国正式成立了中国矿产资源集团有限公司,后期铁矿石采购议价能力增强,叠加全球范围内钢厂减产,预计短期内钢厂成本线有望维持低位,淡季过后,钢厂存在一定复产预期。整体上终端需求能否有效恢复,仍是影响8月市场走势的核心因素,在此未明朗化前,市场将延续窄幅震荡走势。
- 7月国内15个钢铁项目开工、投产或复产2022/8/1
- 8月1日济源钢铁品种线价格稳2022/8/1
- 钢铁原料侧月报8月刊(原料篇)2022/8/1
- 钢铁综合研究月报8月刊(综合篇)2022/8/1
- 兰格视点:8月1日钢铁行业概览2022/8/1
- 任兴洲:稳增长政策将助力下半年钢铁行业恢复和发展2022/8/1